Neleri takip ediyoruz
Bu 16 varlıktan birini tutan, ABD'de listelenmiş her spot ETF: Bitcoin, Ethereum, Solana, XRP, Hyperliquid, Chainlink, Hedera, Avalanche, Dogecoin, Litecoin, Sui, Polkadot, BNB, NEAR, Tron, Zcash. Her fon ve işlem günü için tek bir rakam yayımlarız: oluşturulan payların dolar değerinden itfa edilen payların değeri çıkarılmış hâli. Pozitif sayı giriş, negatif sayı çıkış anlamına gelir; 0 o gün oluşturma veya itfa olmadığını, “—” ise fonun henüz bildirim yapmadığını gösterir.
Günlük akış nasıl hesaplanır
Bir ETF, para girdiğinde yeni paylar oluşturur, para çıktığında ise payları itfa eder ve bunları tuttuğu coin ile takas eder. Bu nedenle günün akışı, fonun dolaşımdaki pay sayısındaki değişimin pay başına net aktif değeri (NAV) ile çarpımıdır:
flow(T) = (shares(T+1) − shares(T)) × NAV(T)T işlem gününde oluşturulan paylar ertesi günün pay sayısında görünür, bu yüzden T gününün rakamı bir iş günü sonra belli olur. Bazı fonlar, günün emirlerini zaten içeren bir pay sayısı bildirir; bu fonlarda akış, emirlerin verildiği güne tarihlenir. Kullanılabilir günlük pay sayısı olmayan birkaç fon için fon adına bildirilen günlük akış rakamlarını kullanıyoruz.
Bir varlığın toplamı fonlarının toplamıdır; piyasa toplamı ise 16 varlığın tamamının toplamıdır.
Rakamlar ne zaman görünür (T+1)
Akışlar bir iş günü gecikmeyle (T+1) yayımlanır: günlük bülten sabah erken saatlerde UTC'ye göre önceki işlem gününün verileriyle çıkar. Bazı fonlar gün içinde daha geç yayımladığından sabah rakamı ön veri olabilir (“ön.” ile işaretlenir) ve akşam tam hesaplamamızla değiştirilir.
Revizyonlar
Bir fonun rakamı yayımlandıktan sonra değişirse her iki rakamı da saklarız. Günlük bülten, yayımlandığı andaki rakamı gösterir; piyasa toplamı o zamandan beri belirgin şekilde değiştiyse bülten, yeni rakamı ve panelde o güne bağlantıyı içeren bir “Revize edildi” notu taşır. Geç bildiren fonlar ayrıca listelenir.
Birimler ve yuvarlama
Akışlar tek ondalıklı milyon ABD doları ($M) cinsindendir ve 1.000 $M üzerinde milyara ($B) geçer. Toplamlar yuvarlanmamış fon değerlerinden toplanır ve bir kez yuvarlanır; bu yüzden bir toplam, üstündeki yuvarlanmış satırların toplamından 0,1 $M farklı olabilir.
CEFI duyarlılık endeksi
16 varlığın tamamının net akışları dolar cinsinden toplanır. Üç parça geçen yılla karşılaştırılır: günün akışı (%40), 20 günlük trend (%30) ve genişlik, yani giriş alan fonların payı (%30). Sıfır akış 50'dir; tipik bir giriş günü yaklaşık 69, tipik bir çıkış günü yaklaşık 31 puan alır.
Kurumsal sahipler (13F)
Sahip verileri, ABD hisselerinde 100 milyon $'dan fazla varlık yöneten kurumsal yöneticilerin her çeyreğin bitiminden sonraki 45 gün içinde SEC'e sunduğu Form 13F'ten gelir. Pozisyonlar canlı değil, çeyrek sonu itibarıyladır.
SEC başvuru takipçisi
Başvuru takipçisi, SEC EDGAR'daki kayıt beyanlarını (S-1 ve değişiklikleri) ve Federal Register'da yayımlanan borsa listeleme taleplerini (19b-4) ve SEC kararlarını izler. Her tarih orijinal belgeye bağlantı verir.
Yatırım tavsiyesi değildir
Veriler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi değildir.